期货原理简单解释一下(期货的简单理解)

期货和现货的性质类似,现货交易的本质是“货”,“货”是由那些人参与的,以现在的汇率为例:

期货的买卖就是以某种大众产品如棉花、大豆、石油等及金融资产如股票、债券等为标的标准化可交易合约。

期货合约的履行由交易所担保,不允许私下交易,而必须通过交易所的会员来履行。因此,期货的一般特征就是以某种大众产品如棉花、大豆、石油等及金融资产如股票、债券等为标的标准化可交易合约。

在交易过程中,期货交易所因为是提供给期货交易者买卖合约的场所,所以它的买卖实际上是期货交易的代理者(其最大的特点是提供了一种能转移价格变动的风险,从而在一定程度上控制风险),使期货交易者在承担风险的同时实现收益。

扩展资料

期货交易机制的运作和风险控制:

1、期货交易机制是期货市场的基本运作机制。我国期货交易机制对于完善我国期货交易体制具有重要意义,其运行机制的建立与运行也有赖于完善。我国期货市场不断完善的期货交易机制为期货市场的健康发展提供了基础保障。

2、期货交易实行保证金交易。保证金是指交易者按照规定标准交纳的资金,用于结算和保证履约。根据保证金的多少,可分为初始保证金和追加保证金两类。初始保证金是交易者新开仓时所需交纳的资金,当交易者交易方向与市场相反时,期货交易所就须追加保证金。保证金比例通常在3~4%之间。追加保证金的目的在于控制交易风险,将风险控制在可以承受的范围之内。

3、套期保值交易和投机交易的具体操作方法。在进行套期保值时,交易者必须注意控制仓位,对于商品期货而言,套期保值是一个比较复杂的问题。比如在期货市场中,如果看涨(看跌)商品期货多头头寸,当市场价格上涨时,就可以先卖出手中的商品期货合约,以平仓获得商品期货的原始成本。在进行套期保值时,如果担心价格上涨,可以先买入一些商品期货,等价格下跌后再买进,以锁定价格上涨所需的原材料成本。在进行套期保值时,如果担心价格下跌,可以先买入一些商品期货,等价格上涨后再卖出,以锁定利润。

4、投机交易和套利交易的具体操作方法。在进行期货交易时,必须注意以下几个方面:

(1)交易的目的是为了赚钱。在进行期货交易时,首先要正确认识期货市场的风险和盈利的可能性,期货市场的风险来自于市场的不确定性,因而需要对各种风险保持警惕。对于一些有严重套利需求的投机者而言,风险管理的重要性要大于对某一特定商品或特定商品的基本面的关注。

(2)套利交易的方式。套利交易采用先买后卖的形式进行交易,其交易的目的是赚取价差。同时,需要注意当期货合约价格出现不合理的上涨、下跌的情况时,可以进行价差交易来弥补原有的套利利润。在进行期货交易时,不要担心所持期货合约的价差,只要交易者对其未来行情不确定性,就可以在价格出现上涨或下跌时进行套利交易。

(3)投机交易的获利手段。投机交易的获利手段包括:(1)扩大利润。利用套利进行期货交易,应选择一个合理的价差标准进行交易,即先买进期货合约,等价格涨了之后再