期货基差的交易方法(期货交易中的基差)

什么是基差交易?期货基差交易就是在期货市场上根据某一特定商品的现货价格进行的期货合约买卖,

期货价格与现货价格的变动方向相反。期货价格与现货价格变动方向相反,期货价格上升,基差下降,期货价格上升,基差扩大,现货价格下跌,期货价格上升,期货价格上升,反之基差扩大。基差交易又称套期保值,就是利用一定的市场供求因素, 利用市场所有的价格波动进行套期保值活动。由于期货市场是一个竞争性的市场,是一个回避风险、配置风险和风险的场所,所以期货价格也不可能无限上涨或者下跌,基差交易也可以称作期货对冲。期货价格作为期货与现货的价格桥梁,价格的上涨下跌都会影响到基差的变动。

那么,在期货市场上,交易者有没有利用套期保值的方法,来应对基差的变动呢?很简单,在期货市场上进行套期保值的交易,就是期货交易者。比如,A公司把期货市场的价格当作风险来对待,B公司把期货市场的价格当作风险来对待,C公司把期货市场的价格当作风险来对待。所以,A公司对期货市场价格的变化就不会存在风险,只要做对方向,利润自然是可以覆盖的。

当然,也有少数的基差交易者是把期货市场的价格当作风险来对待,他们的目的是把现货市场的价格当做风险来对待,这就使得他们的获利空间变大,并且将基差交易利用的效果更好,最终达到期货对冲的目的。