在期货市场中,当价格出现波动时,投资者常常面临是否继续持仓的抉择。尤其是当持仓品种较多,满仓操作时,决策的风险和收益更值得关注。对于PTA1801合约,是否继续持仓,需要综合考虑以下因素。
一、市场基本面
- 供需关系:PTA需求主要受下游聚酯行业影响。目前聚酯开工率低迷,需求疲软。而供应端进口货源增加,库存高企。供需失衡导致PTA价格承压。
- 政策影响:政府调控措施,如增产、减税等,会影响PTA的供需格局和价格走势。
- 宏观经济:经济增速放缓或收缩,会抑制聚酯需求和PTA消费。
二、技术分析
- 趋势分析:PTA1801合约近期呈现震荡下跌趋势。MACD指标显示,空头动能较强。
- 支撑阻力位:下方支撑位在2500元/吨附近,上方阻力位在2700元/吨附近。
- 移动平均线:PTA1801合约长期均线(MA200)下行,短期均线(MA5、MA10)走平。
三、仓位管理
- 满仓操作风险:满仓意味着将全部资金投入市场,风险极高。当市场出现大幅波动时,容易造成巨额亏损。
- 资金分配:应根据个人风险承受能力和资金状况,合理分配资金。避免将全部资金集中于单一合约。
- 止损设置:设置止损点,当价格跌破止损点时,及时平仓出局,控制损失。
综合以上因素,对于PTA1801合约是否继续持仓,可参考以下建议:
- 基本面偏空:供需失衡、需求疲软,基本面利空PTA价格。
- 技术面看空:震荡下跌趋势,空头动能强劲。
- 满仓风险:满仓操作风险极高,应谨慎决策。
在当前市场环境下,继续持仓PTA1801合约的风险较高。建议投资者减仓或平仓出局,控制风险。
注意事项:
- 以上分析仅供参考,不构成投资建议。
- 期货市场风险较大,投资者应根据自身情况谨慎决策。
- 关注市场最新动态,及时调整交易策略。